Portefeuille Amsterdam

Gespreide vastgoedportefeuille met eerste hypotheekrecht

U investeert met deze propositie in een gespreide vastgoedportefeuille in Amsterdam en omgeving. De beoogde looptijd van deze propositie is 36 maanden en de vaste rentevergoeding bedraagt 7,75% per jaar. Als investeerder krijgt u als zekerheid een eerste recht van hypotheek en verpanding van de huuropbrengsten. De loan-to-value van de onderliggende waarde bedraagt 77,5%.

De vastgoedportefeuille is door de initiatiefnemer gedurende de afgelopen decennia zorgvuldig opgebouwd en bestaat uit zowel residentieel als commercieel vastgoed op centrale locaties in Amsterdam en Amstelveen en daarnaast enkele locaties in Ouderkerk aan de Amstel, Uithoorn, Abcoude en Almere. De vorige fase van deze propositie is onlangs succesvol geplaatst.

De lening wordt verstrekt aan de projecteigenaar om de huidige bancaire lening af te lossen en de overwaarde gedeeltelijk vrij te maken. Het onderpand is al geruime tijd in eigendom van een gelieerde vennootschap van de initiatiefnemer en succesvol in exploitatie.

Belangrijkste kenmerken van deze propositie:

Vaste rente van 7,75% per jaar;
Beoogde looptijd van 36 maanden;
Eerste recht van hypotheek;
Verpanding van de huuropbrengsten;
Loan-to-value van 77,5%;
Gespreide vastgoedportefeuille;
Hoge bezettingsgraad;
Centraal gelegen in Amsterdam en omgeving;
Langjarige ankerhuurders;
Stabiele huurinkomsten;
Goede staat van onderhoud;
Ervaren projecteigenaar;
Maandelijkse uitbetaling;
Direct rentedragend vanaf storting;
Eenmalige bemiddelingskosten van 0,45%.

Rendementsprognose

In de grafiek hieronder is de cumulatieve opbrengst gedurende de looptijd weergeven bij de vaste rente van 7,75% per jaar. In het onderstaande voorbeeld wordt bij de inleg van € 5.000 in de gehele looptijd van de propositie in totaal € 1.162,50 aan rente uitbetaald. De eerste en opgebouwde rente wordt in de eerstvolgende maand na het sluiten van de propositie voldaan. Vervolgens ontvangt u maandelijks achteraf het vaste rentebedrag. Aan het eind van de beoogde looptijd wordt u afgelost middels een herfinanciering of verkoop van de objecten. De gepresenteerde rendementsprognose is gebaseerd op verwachte marktomstandigheden en projectplanning. Er is geen garantie dat deze resultaten daadwerkelijk worden behaald.

Cumulatieve opbrengst gedurende de looptijd

Inleg	€ 5.000
Vaste rente	7,75%
Beoogde looptijd	36 maanden
Totaal rendement	€ 1.162,50

Crowdrealestate waardering

Crowdrealestate heeft aan deze investering een risicowaardering A (Defensief) toegekend. Mede gezien het eerste recht van hypotheek met overwaarde, de spreiding en de hoge bezettingsgraad is dit een stabiele en solide investering. Hoewel deze investering als defensief wordt beschouwd, brengt beleggen via crowdfunding altijd risico’s met zich mee, waaronder het risico dat u uw volledige inleg kunt verliezen. Raadpleeg het Blad Essentiële Beleggingsinformatie (EBi) voor een uitgebreide beschrijving van de risico's.

A

23 22 21

B

20 19 18

C

17 16 15

D

14 13 12

E

11 10 9

Hypotheekrecht	De investeerders van Crowdrealestate krijgen het eerste recht van hypotheek.	5 punten
Loan-to-value	De loan-to-value op basis van de getaxeerde marktwaarde in de huidige staat bedraagt 77,5%.	1 punten
Match locatie met sector	De centrale ligging van de vastgoedobjecten sluit goed aan bij de behoeften van de eindgebruikers en stabiele vraag van de propositie.	3 punten
Bezetting	De vastgoedobjecten beschikken over een hoge bezettingsgraad, waarbij het grootste deel langjarig is verhuurd.	3 punten
Projectfase	Het project betreft bestaande bouw, wat minder risico's met zich meebrengt vergeleken met projecten in de ontwikkelingsfase.	3 punten
Trackrecord	De initiatiefnemer beschikt al geruime tijd over een omvangrijke vastgoedportefeuille. Dit inclusief de onderhavige (en aanvullende) objecten.	3 punten
Looptijd	De beoogde looptijd is 36 maanden.	3 punten
Extra zekerheid	Verpanding van de huuropbrengsten.	1 punten
Totaal		22 punten

Financieringsopbouw

De lening wordt verstrekt aan de projecteigenaar om de huidige bancaire lening af te lossen en de overwaarde gedeeltelijk vrij te maken. Het drempelbedrag van deze propositie bedraagt € 500.000 en is ruimschoots behaald met de eerste fase van de propositie. Middels de tweede en vorige fase is daarnaast een aanvullend benodigd bedrag gefinancierd. Het streefbedrag is vastgesteld op € 5.000.000. Als investeerder krijgt u als zekerheid een eerste recht van hypotheek en een verpanding van de huuropbrengsten.

Het onderpand van deze propositie bestaat uit twee vastgoedobjecten, gelegen in Amstelveen en Ouderkerk aan de Amstel. Daarnaast worden aanvullende vastgoedobjecten in Amsterdam en omgeving als zekerheid verstrekt middels een parapluhypotheek.

De getaxeerde marktwaarde van de twee primaire vastgoedobjecten bedraagt € 6.455.000 in de huidige staat. Ten opzichte van de hoofdsom van de lening resulteert dit in een overwaarde van € 1.455.000 en een loan-to-value van 77,5%. De onderliggende waarde van de hypothecaire inschrijving is derhalve voldoende dekkend.

De zekerheden ten behoeve van de investeerders worden ingeschreven op naam van de onafhankelijke stichting van Crowdrealestate. De stichting verkrijgt aanvankelijk een tweede recht van hypotheek, dat na de geplande aflossing en royement een eerste recht van hypotheek zal worden. Let op: hiervoor geldt een aflossingstermijn t/m 31 oktober 2026 (gelijk aan de inschrijvingsperiode van de propositie als vermeld in het addendum), behoudens een separaat vast te leggen verlenging ten behoeve van de herfinanciering.

Naast het hypotheekrecht zijn er aanvullende zekerheden van toepassing, zoals een huurverpanding, en een DSCR en LTV-convenant. Het volledige overzicht van alle van toepassing zijnde convenanten en zekerheden staat vermeld in de parallelle schuldovereenkomst.

Investeerders Crowdrealestate	€ 5.000.000
Overwaarde	€ 1.455.000
Totale omvang	€ 6.455.000

Projectomschrijving

Gedurende de afgelopen decennia heeft de initiatiefnemer een gespreide vastgoedportefeuille opgebouwd in Amsterdam en omgeving. De portefeuille bestaat uit woningen, hotelvastgoed, winkelruimte, kantoorruimte, bedrijfsruimte en horeca, verdeeld over centrale locaties in Amsterdam, Amstelveen, Ouderkerk aan de Amstel, Uithoorn, Abcoude en Almere. Deze mix van residentieel en commercieel vastgoed zorgt voor een solide en gespreide basis van assets met stabiele huurinkomsten. Het totale verhuurbare vloeroppervlak bedraagt circa 14.400 m² en de gewogen gemiddelde resterende looptijd van de huurovereenkomsten met commerciële huurders (WALT) bedraagt circa 14 jaar, wat zorgt voor langjarig voorspelbare kasstromen.

Binnen deze portefeuille dienen onder meer de volgende twee objecten als primair onderpand van deze propositie. Aanvullende objecten in Amsterdam en omgeving worden als zekerheid verstrekt middels een parapluhypotheek.

Het eerste object is een commercieel vastgoedobject in Ouderkerk aan de Amstel met een verhuurbaar vloeroppervlak van 75 m². De ruimte is momenteel bij de initiatiefnemer in gebruik als kantoor en ligt op een prominente plek in de dorpskern, wat zorgt voor goede zichtbaarheid. Op termijn plant de initiatiefnemer transformatie naar een appartement, waarvoor reeds diverse basisvoorzieningen zijn getroffen.

Het tweede object is de eerste verdieping van een hotelgebouw in Amstelveen, met circa 23 hotelkamers en een verhuurbaar vloeroppervlak van 1.514 m². De huurinkomsten bedragen € 262.712 per jaar. Het hotelgebouw ligt strategisch tussen het centrum van Amsterdam en luchthaven Schiphol en is goed bereikbaar via de A9 en A10 en met het openbaar vervoer. Het volledige complex omvat 151 appartementen en studio's en wordt geëxploiteerd door een gerenommeerde hoteloperator, met faciliteiten als een fitnessruimte, een stomerijservice, een 24-uursreceptie en een parkeergarage.

Marktomschrijving

De vastgoedmarkt in de regio Amsterdam kenmerkt zich door een structureel hogere vraag dan aanbod, zowel voor woningen als voor commerciële ruimte, wat zorgt voor lage leegstand en stabiele huurprijzen. Ouderkerk aan de Amstel profiteert daarbij van de bereikbaarheid en dynamiek van Amsterdam, gecombineerd met een dorps karakter en een koopkrachtige bevolking. Dat maakt het dorp aantrekkelijk voor hoogwaardige retail, speciaalzaken en horeca.

De hotelmarkt in Amstelveen profiteert van de nabijheid van Amsterdam en luchthaven Schiphol. Doordat Amsterdam terughoudend is met nieuwe hotelontwikkelingen, verschuift de vraag naar omliggende gemeenten als Amstelveen, wat bijdraagt aan een structureel hoge bezettingsgraad. De Nederlandse hotelmarkt kent anno 2026 een stabiele basis met groeiend toerisme en een beperkt aanbod van kwalitatief hotelvastgoed.

Tegelijk staan de exploitatiemarges onder druk door gestegen kosten en de verhoging van het btw-tarief op overnachtingen van 9% naar 21% per 1 januari 2026. Voor deze propositie is dat effect beperkt: de huurinkomsten van de hotelkamers berusten op een langjarig huurcontract, waardoor de huuropbrengst niet afhankelijk is van de exploitatieresultaten op korte termijn.

De woningmarkt in zowel Amsterdam als Almere blijft in 2026 krap door een structureel woningtekort, wat de huur- en verkoopwaarde ondersteunt. ABN AMRO, ING, Rabobank en DNB verwachten een verdere stijging van de huizen- en huurprijzen in de orde van 3% tot 4%. De leegwaarde van woningen ligt fors boven de verhuurde waarde, wat naast stabiele huurinkomsten ook mogelijkheden biedt voor toekomstige verkoop.

Eindgebruiker

De portefeuille is verhuurd aan een gespreide groep residentiële en commerciële huurders, waaronder enkele langjarige ankerhuurders die zorgen voor stabiele en voorspelbare kasstromen.

Het grootste object is het hotel in Amstelveen, dat sinds 2018 wordt geëxploiteerd door Adagio, onderdeel van de Borealis Hotel Group. Adagio heeft een langlopend huurcontract tot 2043 en richt zich op 'extended stay'-hotels, die populair zijn bij zowel zakelijke reizigers als toeristen die flexibiliteit en comfort zoeken. De Borealis Hotel Group is een Europese hotelketen die verschillende hoteltypen ontwikkelt, bezit, exploiteert en beheert, van focus-serviced en full-service hotels tot extended stay concepten zoals Adagio. De groep werd in 1997 opgericht, heeft haar hoofdkantoor in Amsterdam en opereert met steun van institutionele investeerders in heel Europa.

De overige commerciële objecten in de portefeuille zijn grotendeels langjarig verhuurd, wat bijdraagt aan de hoge bezettingsgraad en de stabiliteit van de huurinkomsten. De woningen in Amsterdam en Almere kennen door de krappe woningmarkt een structureel hoge vraag en een lage leegstand.

Het commerciële object in Ouderkerk aan de Amstel is momenteel bij de initiatiefnemer in gebruik als kantoorruimte en wordt op termijn getransformeerd naar een appartement.

Achterliggende organisatie

De lening wordt verstrekt aan projecteigenaar Bosch 5 B.V. voor de herfinanciering van de objecten. Met deze lening wordt de huidige bancaire lening afgelost en de overwaarde gedeeltelijk vrijgemaakt. Deze overwaarde zal de initiatiefnemer aanwenden om de vastgoedportefeuille uit te breiden.

De initiatiefnemer heeft de onderhavige objecten al geruime tijd in eigendom en heeft bewezen succesvol te zijn in het beheren en exploiteren van een gespreide vastgoedportefeuille in de regio Amsterdam. De uitgebreide vastgoedportefeuille die gedurende de afgelopen decennia zorgvuldig is opgebouwd bestaat zowel uit residentieel als commercieel vastgoed. Dit zorgt voor een solide en gespreide basis van assets.

De totale overwaarde op de totale portefeuille van de initiatiefnemer is substantieel, wat de financiële stabiliteit van de organisatie onderstreept. Tot op heden is de financiering van deze portefeuille voornamelijk via bancaire leningen verlopen. Met deze strategie is een robuuste financiële structuur opgebouwd met een bewezen track record in vastgoedexploitatie en -management.

De initiatiefnemer is tevens als aandeelhouder betrokken bij de volgende door Crowdrealestate gefinancierde proposities: Hotel Westerpark, Verbindingstraat, Kantoorunits Amsterdam, Eerste Constantijn Huygensstraat, Aparthotel Amstelveen (begane grond), Aparthotel Amstelveen (zevende verdieping), Willem Marktkanaal, Willem Saksenbrug, Microhotel Amsterdam, Aparthotel Amstelveen (tweede verdieping), Willem de Zwijgerlaan, Hoogstraat Abcoude, Leidsekruisstraat Amsterdam, Amsterdam Overtoom, Amstelland en Koninginneweg Amsterdam. Derhalve kan sprake zijn van een clusterrisico. Een uitgebreide weergave van de risicofactoren is vermeld in Blad Essentiële Beleggingsinformatie (EBi) - Deel C.

De door Crowdrealestate aangeboden crowdfundingdiensten vallen niet onder het depositogarantiestelsel. Dit betekent dat beleggingen die u doet via ons platform niet zijn beschermd door het wettelijke depositogarantiestelsel zoals dat geldt voor spaartegoeden bij banken. Evenmin kunnen beleggers aanspraak maken op het beleggerscompensatiestelsel. U loopt dus het risico uw volledige inleg te verliezen zonder recht op compensatie.

Conform de Europese regelgeving raden wij niet-ervaren beleggers aan om niet meer dan 10% van hun vrij belegbare vermogen te investeren in crowdfundingprojecten. Dit advies helpt u om uw financiële risico’s te spreiden en verstandig te investeren. Voor meer informatie over deze richtlijn, raadpleeg het Blad Essentiële Beleggingsinformatie (EBI).

Als belegger heeft u een wettelijke bedenktijd van vier dagen na het afronden van uw investering. Binnen deze periode kunt u uw belegging zonder opgaaf van reden en zonder kosten herroepen. Dit biedt u de mogelijkheid om uw investeringsbeslissing zorgvuldig te overwegen. Neem contact op met Crowdrealestate als u gebruik wilt maken van deze herroepingsperiode.